存款保险为金融市场化铺路

　　在漫长的期待中，存款保险制度终于浮出水面。《存款保险条例》将于2015年5月1日起施行，存款保险赔付上限设定在50万元人民币。

　　存款保险制度的核心功能是依法保护存款人的合法权益。在西方成熟的金融市场经济体，存款保险是一项必备的法律制度设计。例如早在1934年就开张营业的美国联邦存款保险公司（FDIC），是美国国会依据《格拉斯——斯蒂格尔法案》和之后的修正案授权而建立的独立的联邦政府机构，通过为存款提供保险、检查和监督金融机构以及接管倒闭机构，来维持美国金融体系的稳定性和公众信心。目前，在国际货币基金组织188个成员中，已经建立了存款保险制度的国家和地区达到111个；其金融稳定理事会拥有24个成员国，除了中国、沙特和南非外，其余21个国家都已经建立了存款保险制度。我国作为世界经济发展中的重要一极，构建和完善存款保险制度，既是对自己负责，也是对世界负责，是必须承担的大国责任。

　　我国存款保险制度的意向性法律设计始于22年前，早在1993年有关部门就提出要建立存款保险制度，2007年曾准备推出这一制度，但2008年遇到突如其来的国际金融危机，被暂时搁置，历经种种坎坷，虽是迟到的“宴席”，但是从此存款毕竟系上了安全带，政府、银行、储户、企业等各方都吃了一颗定心丸，着实令人欣慰。

　　存款保险制度的建立，不仅为广大储户提供了金融安全的保障，也为金融市场化铺设了道路。

　　首先，存款保险制度把银行业推向市场。探究我国存款制度姗姗来迟的根本原因，在于一贯以来银行业风险由国家和政府兜底，银行自身风险意识淡薄，甚至间或有银行工作人员携巨款潜逃的案例发生。国有银行大到不能倒，关系到国家金融安全，国家宠着护着自不待言。地方一般商业银行又关乎民生，关乎地方利益，若有闪失，不仅老百姓血汗钱打水漂，地方政府也要受累，政绩必受影响。

　　来自银监会的数据显示，截至2014年12月末，我国银行业金融机构境内外本外币资产总额为172.3万亿元人民币，同期的负债总额为160.0万亿元。虽说目前我国银行业运行总体稳健，但风险也不可低估。在国家和政府的呵护下，银行业风险潜滋暗长，隐患很大，一旦爆发后果不堪设想。

　　自上个世纪九十年代中期以来，我国已有数百家中小金融机构倒闭或破产，其市场退出基本由央行或地方政府全面埋单。据相关媒体统计，到目前为止我国金融风险所涉金额已高达1.5万亿元人民币，资产损失令人触目惊心。而依靠政府兜底的隐性存款保险制度很难将对银行的保护和对存款人的保护合理区分开来，其结果就是国家会被一些“坏银行”陪绑，并耗费大量的国家财力并承担无限责任。

　　存款保险制度的设立，打破了原有银行业“不死”的神话。存款保险制度的推出，实质上是将潜藏在银行业内的风险彰显化，由暗转明，并推向市场。今后若有不测，银行可找保险机构给储户理赔，而银行与保险机构之间是市场客户依存关系，政府可脱身，不再为银行承担风险，而银行则真正走向了市场，要经受市场的考验。

　　其次，存款保险制度为银行业竞争搭建了退出机制。《存款保险条例》是我们国家第一次以立法的形式建立存款保险制度，为存款人的合法权益提供法律保障，既是一种未雨绸缪的风险防范制度，也是一种市场化退出的风险处置机制。存款保险制度的设立，其实也是通过一种市场化的法律设计，为各金融机构创造了更加公平和稳定的竞争环境。

　　以往银行改革创新有后顾之忧，畏首畏尾，裹足不前。有了存款保险制度保驾护航，优胜劣汰，允许银行破产、倒闭，就形成一个保护网，银行可以放开手脚，大胆改革创新，从而化解造成系统性风险的可能性。而利率市场化又是大势所趋，有了存款保险制度，银行就能更主动展开竞争，主动应对市场需求变化。

　　由于银行存在破产的可能性，风险又是自担，银行日常经营中，会审时度势，小心谨慎，认真管理好每一笔存款和贷款，增强风险防控意识，不再受政府行政干预，而是按照市场规律发放贷款，以确保资产安全。

　　另一方面，保险公司也不是慈善机构，会对投保的银行进行严格的业务监督，而市场化运作是其中的监督重点，审查有没有放人情贷款，贷款有没有长官意志成份，而且资本金不足、信用等级下降后，还要缴纳更多的存款保险费用，要接受更多的业务监管——这些都是存款保险制度背后的市场化推手。

　　对民营银行来说，有了存款保险制度，提高了安全系数，有了退路，顺势提高了身价，对零星储户更有吸引力。有了存款保险基金管理机构的偿付作保障，将钱存进大银行还是小银行，选择性不大，对储户尤其是小储户来说，几乎没有什么区别，就近存款，图个方便，这无形中增强了公众对民营银行的信心，提高了民营银行的竞争力。

　　再次，存款保险制度加剧银行业务竞争。50万元的上限理赔，意味着再多的存款，最多只能赔50万元。这有利于增强储户的风险意识，意识到哪些情况下受到保护，保护的程度是怎么样，打破民众刚性兑付的思维惯性。为了存款安全，储户会将现有的超过50万元理赔限额的存款分拆，进行分散处理，以免在一棵树上吊死。接下来我们会看到储户“挪窝”的市场景象，存款重新分布，形成新一轮银行争夺储户的市场竞争。这意味着银行业在争夺储户的竞争中要面临一场新的洗牌，各家银行比拼利息，比拼服务质量，比拼金融安全，这些都是日后银行业市场化的精彩之处。

　　当然，存款保险制度为银行业市场化铺路不是一蹴而就，大幕刚刚拉开，制度设计才是投石问路，路基才开始打桩，任重道远，我们拭目以待。（中国青年网特约评论员　蔡恩泽）