午评：创业板指涨1%汽车、地产等板块拉升光伏概念持续活跃

　　16日早盘，沪指、深成指盘中维持震荡上扬走势，创业板指较为强势，盘中涨超1%；两市半日成交超6300亿元，北向资金净买入超20亿元。

　　截至午间收盘，沪指涨0.24%报3283.87点，深成指涨0.3%，创业板指涨1.05%；两市合计成交6359亿元，北向资金净买入22.77亿元。

　　盘面上看，汽车、农业、地产、工程机械、建材、建筑、电力等板块走强，一体化压铸、HJT电池、光伏、储能、特高压、热管理等题材表现活跃；旅游、燃气、石油、保险、酿酒等板块小幅走低。

　　兴业证券指出，8、9月，“新半军”仍将是市场优势风格：1)虽然社融不达预期，但金融市场资金面仍然充裕。7月社融同比大幅回落。但整体来看，市场对于7月社融走弱已有预期，而总量超预期回落更多是因为前期透支+7月疫情干扰导致。后续需求乏力下，政策宽松的基调有望维持。与此同时，M2增速仍在加速上行，M2-社融增速差持续拉大，显示金融市场资金面仍较为充裕，也为A场提供支撑。2)货币环境依然宽松，成长风格依然占优。当前各期限shibor代表的市场利率均处在历史低位，7月以来国债利率也出现了明显的回落。3)回到基本面，社融偏弱意味着经济复苏依然乏力，“新半军”景气优势凸显。4)根据分析师预期修正强度这一领先指标的判断，当前仍指向“新半军”处在上行趋势中。5)最后，动荡世界、大国博弈，市场关注点将进一步聚焦于独立自主、大国崛起、自主可控相关的“新半军”等科技科创方向。

　　该机构表示，近期“新半军”风格不断下沉、发散，而赛道龙头拥挤度已显著消化。若后续中报业绩落地、兑现，“新半军”龙头有望再度引领市场。根据我们独创的“拥挤度”指标体系，经历5、6月份的显著上涨后，6月底“新半军”龙头拥挤度一度接近历史高位。而在经历7月以来的震荡、分化、扩散后，当前“新半军”、汽车等热门赛道龙头的拥挤度均已回落至历史中等水位、压力显著消化。后续若中报业绩兑现，赛道龙头有望再度引领市场。此外，从细分行业看，结合景气度、拥挤度、涨跌幅，当前建议重点关注新能源车(锂电池、负极材料)、军工(军工电子、结构件)、半导体(设计、制造)、智能驾驶、CXO等方向。